21shares：ビットコインの年率ボラティリティはテスラを下回り、金との相関性はわずか4%です。

21sharesはデジタル資産の配分分析レポートを発表し、ビットコイン、イーサリアム、ソラナの伝統的な投資ポートフォリオにおける配分価値を分析しました。データによると、2023年10月から2026年9月の期間において、ビットコインと米国株式、不動産、金の3年間の相関関係はそれぞれ38%、11%、4%であり、複数の伝統的資産間の相関関係よりも低く、一定のポートフォリオの分散化価値を示しています。

さらに、ビットコインのボラティリティは低下しており、2026年9月30日までの12ヶ月の年率ボラティリティは44%で、テスラの46%やパランティアの59%よりも低くなっています。ポートフォリオの配分に関して、21sharesは2023年10月から2026年9月のデータをバックテストした結果、伝統的な60/40株債ポートフォリオに2%から5%のデジタル資産を配分することで、リスク調整後のリターンを向上させることができることを発見しました。ビットコイン、イーサリアム、ソラナはポートフォリオ内で異なる役割を担い、それぞれ代替資産配分、技術成長資産、高リスク成長型配分に重点を置いています。