2025년 암호화 분야에서 주목할 만한 투자 주제

저자：hitesh.eth

편집：심조 TechFlow

순수한 정보, 가짜 희망은 없다.

읽기 시작하기 전에, 기존의 편견을 잠시 내려놓고 제가 다음에 공유할 내용을 몇 분 동안 자세히 살펴보길 바랍니다.

거시적인 관점에서 Web3의 투자 주제는 두 가지 주요 범주로 나눌 수 있습니다: 기본 인프라 (infra)와 애플리케이션 시나리오 (apps).

투자는 본질적으로 두 가지 유형으로 나눌 수 있습니다: 하나는 단기적으로는 평범해 보이지만 장기적으로는 풍부한 수익을 가져올 수 있는 투자; 다른 하나는 단기적으로는 흥미롭지만 결국에는 가치가 없을 수 있는 투자입니다.

대부분의 암호화폐 투자자들은 빠르고 상당한 수익을 추구하기 위해 이 시장에 진입하며, 그에 따른 위험을 감수할 의향이 있습니다.

따라서 사람들은 주기적인 투자를 선택하는 경향이 있습니다. 이러한 투자는 일반적으로 단기적이며 특정한 상승장 주기 내에서만 유효합니다.

2025년은 암호화폐 분야의 "규제의 해"가 될 것입니다.

미국 및 기타 주요 경제국들은 자국 내에서 관련 규제를 도입할 계획입니다. 이러한 규제의 출현은 전통적인 투자자(특히 노년층)의 신뢰를 강화할 뿐만 아니라, 진정한 잠재력을 가진 암호화폐를 선별할 것입니다. 즉, 견고한 기본면과 안정적인 현금 흐름을 지원하는 프로젝트만이 두각을 나타낼 수 있습니다.

우리는 시장이 새로운 전통 투자자들의 물결을 맞이할 것으로 예상할 수 있습니다. 이 투자자들은 "오래된 돈"을 쥐고 있으며, 처음으로 암호화폐 분야에 발을 들일 것입니다.

그들은 단순히 시장의 과열 때문에 맹목적으로 투자하지 않을 것이며, 프로젝트를 진지하게 연구하고 보고서와 데이터를 면밀히 검토한 후 논리적인 경우에만 투자 결정을 내릴 것입니다.

이러한 배경 속에서, 탈중앙화 금융 (DeFi)은 전통 투자자들에게 매력적인 투자 주제가 될 것이며, 또 다른 주제는 블록체인의 첫 번째 레이어 프로토콜 (L1)입니다.

하지만 DeFi 프로젝트의 시가총액 한계가 낮기 때문에 성장 가능성이 더 크며, 기본면과 데이터와의 높은 적합성을 가지고 있습니다. 올해 일부 DeFi 프로젝트는 1억 달러 이상의 수익을 창출했으며, 이는 전통 투자자들의 관심을 끌기에 충분합니다.

전통 투자자들의 자금 규모는 막대하며, 충분한 자금은 시장의 건강한 성장을 위한 핵심입니다. 많은 기관 투자자들도 전통 투자자들에 의해 주도되고 있다는 점을 잊지 마세요.

DeFi는 결국 최고의 기관 투자자들에게 중요한 배치 방향 중 하나가 될 것으로 예상됩니다.

블랙록은 이미 DeFi 프로젝트와 협력하기 시작했으며, 이러한 추세는 점차 형성되고 있습니다.

DeFi는 주기적인 투자가 아니라, 과거 투자자들이 BTC와 ETH를 바라보았던 것처럼 장기 투자에 가깝습니다.

AAVE의 장기 잠재력은 ETH와 동등하게 평가될 수 있습니다.

블루칩 DeFi 프로젝트에 투자할 때는 장기 발전을 염두에 두고;

새로운 DeFi 네이티브 프로젝트에 투자할 때는 단기 수익을 고려할 수 있으며, 이러한 프로젝트는 몇 배 또는 그 이상의 수익을 가져올 수 있습니다.

DeFi가 주도하는 암호화폐 시장에서 많은 신생 프로젝트가 등장할 것이며, 일부 구형 프로젝트도 다시 주목받을 것입니다. 이러한 프로젝트를 둘러싼 가격 상승의 물결을 보게 될 것입니다.

DeFi 분야에서는 많은 블루칩 애플리케이션(예: Uniswap)이 기본 인프라 프로젝트로의 전환을 계획하고 있습니다. 이러한 전환은 Token의 가치 잠재력을 더욱 높일 것이며, 내년에는 일부 프로젝트가 수수료 메커니즘 조정을 발표할 가능성이 있으므로 이에 대한 준비가 필요합니다.

이러한 변화는 DeFi의 발전 서사에 강력한 동력을 주입할 것입니다.

저는 DeFi가 최소한 내년의 두 분기를 지배할 것으로 예상하며, 이는 올해 AI의 성과와 유사할 것입니다.

AI에 관해서는, 2025년은 AI가 대중 문화에서 빠르고 통제되지 않는 확장으로 인해 광범위한 비판을 받을 해가 될 것이라고 생각합니다.

"책임 있는 AI"에 대한 논의가 초점이 될 것입니다.

암호화 AI 인프라, AI 에이전트(AI agents), 초기 에이전틱 오퍼링(Initial Agentic Offerings)에 대한 시장 활동은 "책임 있는 AI" 서사로 인해 조정기에 들어갈 수 있습니다.

하지만 그 전에 AI 에이전트는 한 차례의 거품 성장을 경험할 것으로 예상합니다.

현재 시장에는 13,000개의 에이전트가 있으며, 이 숫자는 최소한 100,000개로 증가할 것으로 예상합니다.

그 후 우리는 거품 단계에 들어가고 다음 해에 붕괴될 수 있습니다.

어느 분기에 발생할지는 AI 규제 관련 사건의 시간 진행에 따라 달라질 것입니다.

규제는 또한 프라이버시 인프라에 대한 관심을 불러일으킬 것이므로, 기밀 DeFi, 프라이버시 컴퓨팅, 프라이버시 저장 및 프라이버시 추론과 관련된 주요 프로젝트가 더 많은 주목을 받을 것이며, 이러한 주목은 그들의 자산 성과(PA)에 반영될 것입니다.

밈 시장은 계속해서 활발할 것입니다.

비록 규제 기관이 이를 지지하지 않을 수 있지만, 사람들은 항상 진입할 방법을 찾을 것입니다. 완전히 차단하는 것은 불가능하기 때문입니다.

투기자들은 매일 새로 추가되는 10만 개의 새로운 코인 중에서 기회를 찾을 것입니다.

하지만 이미 자리 잡은 밈, 예를 들어 DOGE와 PEPE는 더 진지한 투자자들의 관심을 끌 수 있습니다.

비록 당신이 밈을 좋아하지 않더라도, 그들을 위한 일부 투자 노출을 고려해야 합니다.

2025년은 모바일 Web3 지갑과 슈퍼 애플리케이션이 두각을 나타낼 해가 될 것입니다.

최근 "Exodus"라는 Web3 지갑 회사가 12억 달러의 평가로 NASDAQ에 상장되었으며, 이는 내년 강력한 수익 성과를 가진 Web3 지갑 관련 Token의 투기 열풍을 촉진할 수 있습니다.

AI와 DeFi는 내년 두 가지 핵심 서사가 될 것입니다:

• DeFi는 주도적인 위치를 차지할 것으로 예상됩니다;

• AI 에이전트는 거품 단계에 들어갈 수 있습니다;

• 밈 투기는 더 많은 사람들을 끌어들일 것입니다;

• 프라이버시와 DePIN(탈중앙화 물리적 인프라 네트워크)은 특정 분기에 두각을 나타낼 것입니다;

• Web3 지갑은 더 많은 주목을 받을 것이며, 더 편리한 사용자 안내와 더 나은 경험을 통해 주류 채택을 촉진할 것입니다.

이상으로 제 모든 공유를 마칩니다.

저는 점성술사도 아니고, 암호화폐 분야의 전문가도 아닙니다. 저는 단지 시장에 대한 무작위적인 생각을 가진 평범한 사람일 뿐이므로, 제 의견을 너무 심각하게 받아들이지 마세요.