구글의 재무 보고서 발표 후 시가총액이 거의 5000억 달러 증발했으며, 분석가들은 주가가 단기적으로 구간 내에서 변동할 것으로 예상하고 있습니다

CNBC 보도에 따르면, 구글 모회사 알파벳의 3분기 재무 보고서 발표 후 주가는 12% 이상 하락하여 285 달러에 이르렀고, 시가총액은 거의 5000억 달러가 줄어들었습니다. 구글 클라우드 수익은 전년 대비 103% 증가했지만, 시장은 여전히 주당 수익이 예상에 미치지 못한 점과 AI 인프라에 대한 지속적인 투자로 인한 부정적인 자유 현금 흐름에 주목하고 있습니다.

Mike Khouw는 CNBC 칼럼에서 알파벳의 핵심 사업 기본 면은 여전히 건전하지만, 단기적인 빠른 반등에는 두 가지 저항이 있다고 언급했습니다. 첫째, 여러 기관이 등급, 목표가 또는 향후 수익 예측을 하향 조정했습니다. 그는 역사적으로 집중적으로 등급이 하향 조정된 주식은 이후 30일 동안 시장을 하회하거나 횡보하는 경향이 있으며, 기관의 포트폴리오 조정도 상승 모멘텀을 제한할 것이라고 지적했습니다. 둘째, 재무 보고서 발표 후의 갭 하락은 기술적 형태를 더욱 악화시켰습니다.

기술 지표 측면에서 알파벳의 RSI는 20을 넘어서 하락했으며, MACD 매도 신호가 강화되었습니다. 그러나 Khouw는 주가가 270.70 달러의 52주 저점에 근접하고 극도로 과매도 상태에 있기 때문에 추가 하락을 제한할 수 있다고 생각합니다.

거래 전략 측면에서 Khouw는 예상되는 구간 변동에 대응하기 위해 매도 넓은 스프레드 옵션 전략을 활용할 것을 제안했습니다. 그는 전체 시장의 지속적인 매도가 주요 하방 위험이며, 예상치 못한 긍정적인 뉴스가 주가를 빠르게 상승시키는 경우 전략의 콜 옵션 매도 측면에 위협이 될 수 있다고 보았습니다.