QCP Capital: BTC bước vào cửa sổ dữ liệu phi nông nghiệp

Báo cáo thị trường hàng tuần do QCP Capital phát hành cho thấy, sau phát biểu của Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Warsh tại Jackson Hole, xác suất tăng lãi suất vào tháng 9 đã tăng từ 35% lên 70%, BTC giảm khoảng 2.5% trong một ngày, ETF ghi nhận dòng vốn ròng ra 202 triệu USD sau 9 ngày liên tiếp có dòng vốn ròng vào. Tuy nhiên, sau đó đồng đô la không thể duy trì mức giá diều hâu, DXY giảm xuống dưới 99.5, vàng, bạc và BTC đều phục hồi.

Về phía Bộ Tài chính, vào ngày 9 tháng 9 sẽ khởi động hoạt động hỗ trợ thanh khoản dài hạn đầu tiên, nâng giới hạn mua lên ít nhất 4 tỷ USD (trước đó là 2 tỷ USD). Lợi suất đấu giá trái phiếu chính phủ kỳ hạn 30 năm vào tháng 8 ghi nhận 5.216%, là mức cao nhất kể từ năm 2001, thị trường sẽ theo dõi chặt chẽ xem hoạt động này có thể cải thiện hiệu quả thanh khoản dài hạn hay không.

Về mặt lạm phát, chỉ số PCE tháng 7 báo cáo 3.7% (cốt lõi 3.3%), CPI báo cáo 3.4% (cốt lõi 2.5%), giá dầu Brent tăng khoảng 10% trong tuần do các cuộc tấn công ở Eo biển Hormuz và sự kiện bất khả kháng LNG của Qatar, áp lực lạm phát vẫn tiếp tục. Waller cho biết nếu dữ liệu trong hai tuần tới tiếp tục xu hướng hiện tại, sẽ ủng hộ việc tạm dừng tăng lãi suất, cộng thêm dữ liệu việc làm ADP chỉ đạt 38,000 (là mức yếu nhất kể từ tháng 1), xác suất tăng lãi suất vào tháng 9 đã giảm xuống còn 45--50%.