Web3 AI 일일 리뷰 (2024/9/25)

일, 주의력 가치 - 시장 요점

1. 시장 동향

(1) 거시적 분야:

l 미국 은행 고객들이 지난주 미국 주식을 대규모로 매수, 순매수량은 거의 2년 만에 최대, 스마트 머니가 주도

지난주, 미국 연방준비제도는 50bp의 대폭 금리 인하를 단행했습니다. 미국 은행의 양적 전략가 Jill Carey Hall과 그의 팀은 화요일 최신 보고서에서 해당 은행의 고객들이 미국 주식을 대규모로 매수했으며, 순매수액은 690억 달러로 2022년 10월 이후 최대 자금 유입량이자 미국 은행 데이터 역사상 세 번째로 큰 자금 유입량이라고 밝혔습니다. 이 중 이른바 "스마트 머니" 자금 유입이 가장 두드러졌습니다.

(2) web3 분야:

l 연준 관계자들이 추가 금리 인하를 고려, 비트코인에 미치는 영향

아서 헤이즈(Arthur Hayes)는 X에 올린 게시물에서 비트코인 가격이 주말 동안 안정세를 유지했다고 주장했습니다. 이는 그가 이전에 비트코인이 금리 인하로부터 이익을 얻지 못할 것이라는 의구심과 상반됩니다. 여러 다른 전문가들도 BeInCrypto의 독점 인터뷰에서 유사한 낙관적인 의견을 표현했지만, 몇 가지 경고도 있었습니다.

예를 들어, Cypher Capital의 투자 책임자 Harsh Agarwal은 "비트코인이 68,000달러에 도달하면 1,450억 달러의 수익이 발생할 것"이라고 지적했습니다. 그는 여러 가지 강세 요인이 일치하고 있지만, 성공을 보장하지는 않는다고 주장했습니다. Velar의 CEO이자 공동 창립자인 Mithril Thakore는 이러한 동태를 더 자세히 설명했습니다:

"연준의 9월 18일 금리 인하는 암호화폐 시장을 혼수 상태에서 깨우고 BTC에 필요한 촉매제를 제공하여 이전의 고점을 재테스트할 가능성을 고려하게 했습니다. 그러나 이 수준에 도달하기 전에 64,000달러는 중요한 저항 구역으로 입증되었으며, BTC가 이 장애물을 신뢰성 있게 돌파할 수 있을지는 두고 봐야 합니다,"라고 Thakore는 주장했습니다.

그림 1, Glassnode 예측

자료 출처: X, Dot Labs

2. 핫 이슈

web3 분야:

l SBF 전 여자친구 캐롤라인 엘리슨, 2년 징역형 선고

9월 25일, 《포춘》지에 따르면 미국 판사 루이스 카플란은 SBF의 전 여자친구이자 전 알라메다 리서치 CEO인 캐롤라인 엘리슨에게 2년 연방 감옥형을 선고했습니다. 엘리슨은 11월 초에 복역을 시작하며, 최소 보안 등급의 교도소로 이송될 예정입니다. 판사는 엘리슨의 요청을 승인하여 보스턴에서 가족과 가까운 교도소에서 복역할 수 있도록 했습니다.

l 뉴욕 멜론 은행, 암호화 ETF 수탁 서비스 추진 중

뉴욕 멜론 은행(BNY)은 거래소 거래 펀드(ETF) 고객을 위해 비트코인 및 이더리움 수탁 서비스를 제공하기 위해 추진하고 있습니다. 이전에 미국 증권 거래 위원회(SEC)는 검토 후 BNY가 논란이 있는 암호 자산 회계 규칙인 SAB 121을 준수할 필요가 없다고 결정했습니다. SAB 121은 2022년 도입 이후 수탁 암호 자산을 부채로 회계 처리하도록 요구하여 암호화폐 산업에 압박을 가했습니다. SEC는 BNY와 같은 은행의 고객 보호 조치가 충분히 견고하다고 밝혔으며, 따라서 전통적인 수탁 방식과 회계 처리를 일치시킬 수 있도록 허용했습니다. BNY는 여전히 서비스를 공식적으로 제공하기 위해 다른 규제 기관의 승인을 받아야 합니다.

3. 핫 내러티브

페이스북 계열 블록체인 Sui는 최근 많은 주목을 받고 있으며, 소셜 미디어에서 가장 많이 논의되는 Sui 관련 주제는 "SUI 토큰이 SOL 2021년의 움직임을 재현하는 것 같다"는 것입니다. 많은 의견이 SUI의 최근 상승이 SOL의 이전 대폭 상승 전의 시작 단계와 매우 유사하다고 보고 있으며, 따라서 Sui가 다음 솔라나가 될 것이라고 추측하고 있습니다.

체인 데이터에 따르면, Sui의 현재 데이터는 전반적으로 2021년의 솔라나 성과보다 우수합니다. 사실, 2021년의 솔라나에서 토큰 SOL은 큰 상승폭을 기록했지만, 생태계 데이터는 명백히 부족했습니다. 특히 체인상의 일일 활성 사용자 수는 2021년 솔라나가 기본적으로 몇 만 개의 주소에 머물렀고, 2022년이 되어서야 이 데이터가 10만 이상으로 돌파했습니다. 그러나 Sui의 이 데이터는 최근에 큰 변화를 겪었습니다. 올해 4월 이전, Sui 체인의 일일 활성 주소 수는 솔라나의 2021년과 유사하게 평균 몇 만 개의 일일 활성 주소를 기록했습니다. 4월에 스팸의 "부각"을 겪은 후, Sui의 체인상의 일일 활성 주소 수는 백만 개 이상으로 급증했으며, 8월의 시장 침체기에도 40만 개 이상을 유지했습니다. 최근에는 다시 큰 폭의 성장을 이루어 일일 활성 주소가 다시 백만 개를 돌파했습니다.

Sui를 긍정적으로 평가하는 의견 중 자주 언급되는 지표는 Sui의 TPS 피크가 29.7만 건에 이를 수 있다는 것이며, 솔라나의 최대 피크는 6.5만 건입니다. 그러나 현재의 일일 TPS를 보면, Sui의 TPS 데이터는 여전히 2021년 7월의 솔라나 데이터 수준에 미치지 못합니다.

체인 전반적으로 볼 때, Sui의 활성도는 2021년 7월의 솔라나보다 확실히 우수하며, 이는 Sui가 다음 솔라나가 될 수 있다는 주장을 뒷받침합니다.

4. 잠재적 촉매제

최근 DeFi에서는 많은 새로운 응용 프로그램이 등장했습니다. 이는 초기의 거래 및 대출에 국한되지 않습니다. 이중 스테이킹, 유동성 스테이킹, 네이티브 수익, 새로운 스테이블코인 솔루션, 그리고 현실 세계 자산(RWA)의 토큰화와 같은 새로운 트렌드는 생태계를 더욱 활기차게 만들고 있습니다. 더욱 흥미로운 것은 새로운 인프라가 지속적으로 구축되고 있다는 점입니다. 현재 제가 주목하고 있는 것은 기존 대출 인프라를 기반으로 구축된 체인상의 신용부도스왑(CDS) 및 고정 금리/기간 대출입니다.

2023년 말 이후, 새로운 DeFi 프로토콜의 출현과 함께 DeFi 활동의 부활을 목격했습니다. 먼저, 암호 생태계의 총 잠금 가치(TVL)를 관찰하면, 오랜 안정기를 겪은 후 모멘텀이 다시 상승하기 시작했습니다. 2023년 10월의 410억 달러에서 TVL은 거의 세 배로 증가하여 2024년 6월에는 1180억 달러의 국지적 고점을 기록한 후 현재 약 850억 달러 수준으로 하락했습니다. 비록 이것이 여전히 역사적 최고점(ATH)에는 미치지 않지만, 분명히 상승 추세가 뚜렷하며, 이는 TVL의 장기 상승 추세의 첫 번째 물결일 수 있습니다.

또 다른 흥미로운 지표는 DEX와 CEX의 현물 거래량 비율로, 이는 중앙화 거래소(CEX)와 탈중앙화 거래소(DEX) 간의 상대적 거래 활동을 측정합니다. 우리는 다시 긍정적인 장기 추세를 주목하고 있으며, 이는 점점 더 많은 거래량이 체인으로 이동하고 있음을 나타냅니다.

DeFi 분야는 최근 몇 달 동안 암호 생태계 내에서 영향력이 상승하고 있으며, 모든 사람들이 주목을 끌기 위해 경쟁하는 이 시장에서 DeFi는 다시 주목받고 있습니다.

이, 주의력 가치 - 핫 프로젝트

1. 소셜 미디어 핫 이슈

솔라나는 탈중앙화 애플리케이션과 암호화폐에 빠르고 안전하며 확장 가능한 솔루션을 제공하기 위해 노력하는 고성능 블록체인 플랫폼입니다. 이 플랫폼은 혁신적인 합의 알고리즘인 역사 증명을 사용하여 초당 수만 건의 거래를 처리하면서도 탈중앙화와 보안을 유지합니다. 솔라나의 목표는 독특한 기술적 이점을 통해 블록체인의 대규모 채택을 이루어내고, 다양한 복잡한 탈중앙화 애플리케이션과 글로벌 금융 시스템에 서비스를 제공하는 것입니다. 최근 솔라나에서 가장 주목할 만한 일은 솔라나가 구글 클라우드와 협력하여 GameShift를 출시하고, Metaplex가 탈중앙화 인덱스 및 데이터 가용성 네트워크인 Metaplex Aura를 출시한 것입니다. 이는 가격에 긍정적인 영향을 미칠 것입니다.

핵심 프로젝트:

· io.net

io.net은 계산의 확장성, 접근성 및 효율성을 높이기 위해 설계된 탈중앙화 GPU 네트워크입니다. 주로 활용되지 않는 자원에서 GPU 공급을 집계하여 io.net은 머신 러닝 스타트업이 전통적인 클라우드 비용의 일부로 거의 무한한 계산 능력을 얻을 수 있도록 하는 네트워크를 구축했습니다. 이는 탈중앙화된 인공지능 계산 및 클라우드 플랫폼입니다. 최근 io.net에서 가장 주목할 만한 일은 TARS Protocol과의 전략적 협력으로, 이는 AI와 Web3 인프라의 발전에 긍정적인 영향을 미칠 것입니다. 최근 io.net에 대한 의견은 분산 계산 및 AI 분야에서의 응용 전망이 밝다는 것이며, 시장 정서는 비교적 낙관적입니다.

2. 스마트 머니 포지셔닝

· 스마트 머니 보유

자료 출처: ChainEDGE, Dot Labs

프로젝트 소개

1. WOLF(@Wolf0x67 /X)

LandWolf($WOLF)는 솔라나에서 새롭게 출시된 밈코인으로, 페페 팬들과 더 넓은 암호 커뮤니티를 결합하는 것을 목표로 합니다. 남자 클럽(Boys Club)의 네 명의 주인공 중 하나인 LandWolf는 degen 커뮤니티의 큰 신뢰와 지지를 얻었으며, LandWolf가 페페 더 프로그와 밀접하게 관련되어 있어 $WOLF는 빠르게 커뮤니티의 주목을 받았습니다.

2. POPCAT(@POPCATSOLANA /X)

$Popcat은 2020년 10월에 시작된 인터넷 밈으로, 일련의 비디오에서 "오트밀"이라는 이름의 두 마리 집고양이 사진을 보여줍니다. 한 사진은 입을 다물고 있고, 다른 사진은 입을 벌리고 있으며, 두 번째 사진은 편집되어 입이 "O" 모양이 되었습니다. 최근 Popcat(SOL)에 대한 의견은 솔라나 생태계 내에서의 위치와 잠재력을 긍정적으로 평가하고 있으며, 시장 정서는 비교적 낙관적입니다. 가장 주목할 만한 의견은 Popcat이 1달러 저항선을 다시 도전할 가능성이 있다는 것이며, 이는 솔라나 생태계 내에서의 위치와 거래 활성도를 근거로 하고 있습니다.

· 스마트 머니 유입

자료 출처: ChainEDGE, Dot Labs

프로젝트 소개:

1. HIM(@HIM /X)

$HIM은 NHI 생태계에서 $NHI가 시작한 촉매 토큰으로, 확대경 유형의 커뮤니티 최적화기로 작용하여 세 가지 유형의 스마트를 지수적으로 성장하는 힘으로 안내하여 탈중앙화 공개를 실현합니다. 이는 벌집 사고/인공지능 기반의 자동 스마트 분석 시스템으로 설계되어 데이터와 프로세스를 중립적이고 불변하게 처리하며, 부인할 수 없는 진실에 투자하기로 선택한 사람들에게 최대의 수익을 제공합니다. $HIM은 2024년 5월 8일에 출시됩니다.

2. $WIF(@dogwifcoin /X)

Dogwifhat($WIF)은 솔라나 생태계의 최신 화제 제품으로, 암호 세계를 휩쓸고 있습니다. 2023년 11월 출시 이후 이 밈코인의 가치는 3000% 상승했습니다. 이렇게 놀라운 성장으로 인해 시장 분석가들은 $WIF의 미래가 긍정적이며, shiba inu와 BONK와 같은 성숙한 밈 토큰을 초월할 가능성이 있다고 예측하고 있습니다.

삼, 주의력 가치 - 섹터 회전

1. 핫 섹터

자료 출처: Dune, Dot Labs

자료 출처: Dune, Dot Labs

2. 섹터 내부
   
   

자료 출처: Dune, Dot Labs