Đi đâu để nhóm token cổ phiếu LP? Tổng quan về Robinhood Chain năm nhóm AMM mới nổi

Nhà văn: Golem，Odaily 星球日报

Không còn nghi ngờ gì nữa, môi trường chiến hào Meme của Robinhood đã dần "nóng lên", sự tập trung kép về vốn và sự chú ý đã làm tăng đáng kể độ khó của trò chơi, những người bình thường không thể nhanh nhạy hơn P nhỏ sẽ chỉ bị loại bỏ.

May mắn thay, cách kiếm tiền trên Robinhood không chỉ có một, người chơi đã phát hiện ra rằng việc tạo LP cho token cổ phiếu và đồng Meme cũng là một công việc khá tốt. Nguyên nhân là hiện tại, các đồng Meme đang hot trên Robinhood Chain thường được tạo thành cặp giao dịch với token cổ phiếu, đường giao dịch của người chơi bình thường trên các aggregator thường là WETH→USDG→token cổ phiếu→đồng Meme, nếu người dùng sử dụng nền tảng fomo, thậm chí còn phải đi qua một quy trình khác.

Nhu cầu giao dịch của đồng Meme dễ bị ảnh hưởng bởi tâm lý thị trường, một khi một đồng Meme nào đó bùng nổ trong thời gian ngắn, phí LP cơ sở của nó sẽ tăng vọt ngay lập tức. KOL tiền điện tử @0xanonnnn đã đăng bài cho biết, "trên Robinhood Chain, việc làm Stock hoặc LT pool meme với LP mức phí cao của uni V4 có thể đạt APY lên tới 100000+% mỗi ngày." Có thể thấy rằng lợi nhuận từ việc tạo LP cho token cổ phiếu và Meme hot không nhất thiết thấp hơn so với việc giao dịch đồng Meme.

Tạo LP như một trong những cách chơi cổ điển trong DeFi AMM, những người chơi kỳ cựu không còn xa lạ. Kể từ khi Robinhood Chain ra mắt, Uniswap đã nhanh chóng trở thành cơ sở hạ tầng AMM và thanh khoản chính, Uniswap V2, V3 và V4 chiếm hơn 90% khối lượng giao dịch trên Robinhood Chain. Do đó, hầu hết người dùng sẽ chọn tạo LP trên Uniswap.

Nhưng trong hệ sinh thái Robinhood Chain, một số dự án AMM mới nổi cũng đang nổi lên và thu hút sự chú ý. Lợi thế của việc tham gia các dự án AMM giai đoạn đầu là có thể hưởng "phần thưởng đầu mỏ", dự đoán việc phát hành token và airdrop sau này. Odaily 星球日报 sẽ giới thiệu 5 dự án AMM mới nổi trên Robinhood Chain trong bài viết này.

（Cảnh báo rủi ro: Người chơi cần xem xét đánh giá tổn thất vô thường của LP, biến động giá cao của đồng tiền, rủi ro của giao thức mới và một loạt chi phí "ẩn" khác.）

up.：Doanh thu giao thức 100% trả lại cho người nắm giữ token

up. là lớp giao dịch và thanh khoản ve (3,3) gốc trên Robinhood Chain, ra mắt vào ngày 11 tháng 7, cùng lúc phát hành token UP, hiện có giá trị thị trường 390 triệu USD, tổng cung token là 500 triệu. Nhưng trong số đó còn có token không lưu thông, hơn một nửa lượng cung đã bị tiêu hủy, lượng cung lưu thông thực tế chỉ là 20 triệu, mỗi tuần phát hành khoảng 1 triệu token vào lưu thông, do đó giá trị thị trường thực tế chỉ khoảng 15 triệu USD.

Tính đến thời điểm viết bài, tổng TVL của up. đạt 12.74 triệu USD, đứng thứ 7 trên Robinhood Chain. Hiện tại, có hai pool trên nền tảng có TVL vượt 1 triệu USD, pool thanh khoản UP/WETH có TVL đạt 2.39 triệu USD, pool thanh khoản UP / STONKBROKER có TVL đạt 1.64 triệu USD.

up. sẽ trả lại 100% doanh thu giao thức cho người nắm giữ UP, theo dữ liệu từ DeFiLlama, up. cũng là giao thức đứng thứ ba về doanh thu từ giao thức cho người nắm giữ token trên Robinhood Chain trong 30 ngày qua.

Fables：Chương trình điểm bắt đầu, TGE vào tháng 10

Fables cũng là một DEX gốc ve (3,3) trên Robinhood Chain, ra mắt vào ngày 18 tháng 8, khác với up. ở chỗ Fables đã đưa vào Hook. Fables thông qua Hook viết logic phí riêng cho từng pool thanh khoản, thiết lập phí giao dịch khi giao dịch xảy ra, khiến tỷ lệ phí điều chỉnh theo thời gian và biến động thị trường theo thời gian thực.

Đồng thời, Fables hiện cũng đã phát hành một token có tên PROLOGUE, tổng cung là 1 tỷ, hiện có giá trị thị trường là 5.7 triệu USD. Nhưng Fables cũng đã thông báo sẽ TGE, token quản trị chính thức là FABLES, tổng cung cũng là 1 tỷ, trong TEG, PROLOGUE có thể đổi lấy FABLES theo tỷ lệ 40:1, tất cả phí của các nhà sáng tạo phát sinh từ giao dịch PROLOGUE sẽ được thưởng cho các LP của Fables dưới dạng USDG.

Theo thông tin từ chính thức, trong TGE FABLES sẽ có tối đa 115 triệu token được airdrop trực tiếp cho cộng đồng, Fables cũng đã ra mắt kế hoạch TGE kéo dài 6 tuần (từ 24 tháng 8 đến 5 tháng 10), khi kế hoạch này kết thúc, Fables sẽ TGE. Toàn bộ sự kiện có tổng cộng 1 tỷ điểm, phát hàng hàng ngày, tất cả các pool thanh khoản của Fables đều có thể nhận điểm.

Nhưng Fables không cho biết liệu TGE sẽ lên sàn giao dịch hay chỉ phát hành token trên chuỗi.

Tính đến thời điểm viết bài, tổng TVL của nền tảng Fables đạt 4.3 triệu USD, trong đó có hai pool có TVL vượt 1 triệu USD, pool thanh khoản ETH / USDG có TVL đạt 1.97 triệu USD, pool thanh khoản GLD / USDG có TVL đạt 1.34 triệu USD.

RAMSES：AMM nổi tiếng trên Arbitrum đã cập bến

Ramses là một AMM đa chuỗi ra mắt từ năm 2023, là một AMM khá nổi tiếng trên Arbitrum, hiện đã được triển khai trên Robinhood Chain. Ramses khác với up. và Fables ở chỗ nó áp dụng mô hình phí V3 DLMM thuần túy trên Robinhood Chain, không có quản trị ve.

Ramses cũng đã phát hành token mới RAM trên Robinhood Chain, hiện có giá trị thị trường khoảng 8 triệu USD. Tính đến thời điểm viết bài, pool có TVL lớn nhất của Ramses trên Robinhood Chain là ETH/USDG, TVL khoảng 1 triệu USD.

Delta：Tự động chuyển đổi phí giao thức thành thanh khoản

Delta là lớp thanh khoản trên Robinhood, ra mắt vào ngày 10 tháng 8. Delta áp dụng kiến trúc AMM truyền thống, hỗ trợ người dùng thêm thanh khoản hai chiều và một chiều cho các cặp giao dịch token, người dùng cũng có thể trực tiếp gửi token vào pool staking, trong khi dự án sẽ tự động chuyển đổi doanh thu thành thanh khoản và đưa trở lại pool. Tính đến thời điểm viết bài, tổng TVL của nền tảng Delta đạt 1.37 triệu USD, tổng phí đạt 895,000 USD.

Delta cũng phát hành token DELTA, hiện có giá trị thị trường khoảng 16.8 triệu USD, giá trị thị trường cao nhất đạt 38 triệu USD.

Ekubo：Dự án cũ trên Starknet "mạ vàng" thất bại

Ekubo là một dự án AMM được thành lập vào năm 2023, trước đây đã hoạt động trong hệ sinh thái Starknet và Ethereum, tổng TVL của nó trên Starknet đạt 19 triệu USD.

Vào ngày 31 tháng 7, Ekubo thông báo hỗ trợ Robinhood Chain, người chơi có thể nâng cao thanh khoản cho các cặp giao dịch token trên chuỗi này. Tuy nhiên, TVL của Ekubo trên Robinhood Chain không cao, chỉ 910,000 USD, trong đó pool thanh khoản hot nhất là ETH/USDG, tổng TVL đạt 96,000 USD. Có thể thấy, dự án này đã không thành công trong việc "mạ vàng" trên Robinhood Chain.