Эван Конрад: большинство стартапов в области ИИ не могут купить вычислительную мощность

Эван Конрад 22 октября опубликовал статью "Конец стартапов", с подзаголовком "Приближающийся кредитный кризис". Эван Конрад: в течение следующих 6 месяцев большинство AI стартапов не смогут купить вычислительные мощности, глобальные вычислительные мощности распроданы, для получения производственных мощностей необходимо подписывать контракты на новые кластеры, а для субъектов с инвестиционным рейтингом становится все труднее получить доступные мощности.

Эван Конрад утверждает, что стартапы не являются субъектами с инвестиционным рейтингом, поэтому от них требуют все большие предоплаты. Он видел случаи, когда сумма контракта была оплачена на 100% заранее, причина в том, что кредиторы и облачные провайдеры не хотят больше нести дополнительные кредитные риски. Он считает, что арендаторов с инвестиционным рейтингом мало, и из-за увеличения кредитного плеча и последующей продажи токенов покупателям с неинвестиционным рейтингом их рейтинг снижается, что он называет кредитным узлом. Он ожидает, что покупатели GPU с инвестиционным рейтингом будут все больше требовать, чтобы сами покупатели токенов имели инвестиционный рейтинг или вносили крупные предоплаты.

В статье приводится пример, что во время написания можно было купить B300 за 6 долларов в час, а затем продавать вычисления примерно за 30 долларов в час. Он ожидает роста цен на GPU и снижения валовой прибыли на вычисления, а клиентам с плохой кредитоспособностью будет труднее получить токены. Он предложил, чтобы кредиторы рассматривали кластеры GPU как залог, и заявил, что рынок срочных поставок вычислительных мощностей SF Compute может позволить кредиторам использовать часы GPU на ликвидном балансе в качестве залога, а не полагаться на кластеры одного поставщика.