BIT

Индекс S&P 500 из одиннадцати секторов десять выросли и один упал, материалы (+1.22%) и телекоммуникационные услуги (+1.14%) возглавили рост. Но действительно экстремальная ситуация наблюдается в биомедицине.

Крупные компании в исследовательских отчетах ставят ARR компании Zhipu на первое место среди китайских конкурентов (нейтральная интерпретация) — согласно этой оценке, Zhipu, возможно, является одной из ведущих китайских компаний в области больших моделей, которая находится на переднем крае сочетания "экосистемы открытого кода" и "монетизации бизнеса", при этом конкурентная ситуация все еще меняется.

Согласно отчету Bloomberg, Keling AI ведет переговоры с China International Capital Corporation, Goldman Sachs и UBS о подготовке IPO на гонконгской фондовой бирже, с целью выхода на рынок как можно быстрее в следующем году, планируя привлечь не менее 1 миллиарда долларов; детали все еще могут быть изменены.

После публикации данных ставки на повышение процентной ставки Федеральной резервной системы в октябре резко упали: неделю назад вероятность повышения составляла почти 70%, в пятницу она закрылась на уровне 13.8%, а вероятность того, что в октябре ставка останется без изменений, возросла до 86.2%. Однако реакция рынка гораздо сложнее, чем просто "снижение ожиданий повышения ставки и рост фондового рынка".

За одну ночь индекс достиг нового рекорда, акции компаний по производству накопителей обрушились — два события произошли на одном и том же рынке, в одной и той же сделке. Многие интерпретации связывают это с расширением производства Toshiba, покупкой Seagate и хеджированием перед отчетом — все это верно, но не объясняет, почему падение было таким резким и почему упали только акции накопителей.

Акции, облигации и золото в тот день одновременно упали, эффект диверсификации активов ослабел, а беспокойство о "более высоких и длительных процентных ставках" стало одним из важных факторов, влияющих на рыночную ситуацию в тот день. Это также объясняет, почему акции роста, такие как Meta, ARM и Qualcomm, упали гораздо сильнее, чем рынок в целом, в то время как положительный эффект выкупа акций от NVIDIA смог лишь сохранить свои позиции.

Рынок ожидает высоких результатов от предстоящего отчета Micron. Цены на HBM, спрос и предложение традиционной DRAM, а также капитальные расходы на AI являются ключевыми факторами, на которые обращает внимание рынок, но фактические результаты могут отличаться от ожиданий. Кроме цифр отчета, рынок также будет следить за прогнозами руководства на 2027 год и за тем, как инвесторы оценивают цикличность и рост бизнеса Micron в будущем.

82 миллиарда долларов, чтобы купить лабораторию из 70 человек, основанную два года назад, с нераскрытыми доходами, Уолл-стрит не аплодировала. Но Сю Цзинфэн (Su Zifeng) считает, что это не про этот квартал.

Этой ночью действительно стоит обратить внимание на то, что, в то время как рынок облигаций устанавливает рекорды, индустрия ИИ демонстрирует независимую динамику.