SBF案件の専門家証人がFTXの90億ドルの資金不足の詳細を明らかにした

作者： Mary Liu ，比推 BitpushNews

サム・バンクマン-フリード（SBF）の刑事裁判は第3週に突入し、会計専門家証人であるノートルダム大学の会計教授ピーター・イーストンが本日、FTXの顧客が失踪した90億ドルの詳細とアラメダ・リサーチとの関係を明らかにし、衝撃を与えました。

ピーター・イーストン教授はアメリカ政府の委託を受け、FTXおよびその姉妹ヘッジファンドアラメダの銀行口座明細書、ローン文書、暗号通貨の保有量および取引口座を徹底的に調査しています。彼は20年前にエンロンとワールドコムの破産事件の調査を政府に手伝った経験があります。

検察官がピーター・イーストンにアラメダ・リサーチとFTXの帳簿の分析が顧客資金の乱用を証明するかどうか尋ねたところ、彼は簡潔に「はい」と答えました。裁判の間、SBFの両親はほとんど静かに座っており、激しい反応を示すことはありませんでした。

この教授は証言の中で、FTXのユーザーの預金が企業や不動産への再投資、第三者へのローン返済、政治献金、慈善団体への寄付などに使われていると述べました。彼の証言は以下のポイントに要約されます：

• SBFの会社は流動資金が不足しており、コストをカバーできないため、唯一の資金源は顧客資産である可能性があります。
• 専門家は、ローンの返済、寄付、ベンチャーキャピタルの担保、そして不動産購入の例を挙げ、これらはほとんどまたは全てが顧客資金から来ていると指摘しました。
• イーストンは、電子メールやSlackのメッセージ記録を通じてこれらの証拠を補足し、SBFがさまざまな取引に関与している状況を示しました。彼の見解では、これらの取引は顧客資金なしでは完了できないものでした。

2021年第1四半期からFTXの資産残高はすでにマイナス

イーストンの分析によると、少なくとも2021年第1四半期からFTXは現金不足の状態にあり、FTXが完全に崩壊するまでには1年半以上の時間がありました。

FTXの暗号通貨ウォレットに関する同様の分析でも同じような差異が見つかりました。2021年1月以降、FTXの顧客預金における未払いの暗号通貨債務は30億ドルを超えているようです。顧客の通貨預金と手元資金との最大のギャップは2022年6月に発生し、イーストンはそのギャップが113億ドルに達していることを発見しました。

イーストンは証言し、アラメダがFTXの現物保証金取引に利用できるすべての資金を使用しても、顧客に対する未払い債務を補填するには不十分であると述べました。

アラメダの大部分の投資はFTXユーザー資金で賄われている

アラメダ・リサーチの銀行口座明細書、電信送金、およびその他の文書を詳細に調査した結果、ピーター・イーストンは一部の数字について説明しました。イーストンは、アラメダ・リサーチは113億ドルのFTX顧客資金を保有するべきであったが、実際には銀行口座に23億ドルしかなかったと強調しました。

これらの資金は、アンソニー・スカラムーチのスカイブリッジ・キャピタルやリリー・ジャンのモジュロ・キャピタルなど、他の投資ツールに投入されていたことが判明しました。特に、モジュロ・キャピタル、FTX、アラメダ・リサーチの関係は、SBFの元恋人キャロライン・エリソンの証言中にも言及されました。

イーストンは、FTXがモジュロ・キャピタル（元ジェーン・ストリートのトレーダーが設立したヘッジファンド）に4億ドルを投資する直前に、アラメダ・リサーチの口座がFTXの口座から資金を受け取り、それをモジュロに移転したと説明しました。

彼は「モジュロ・キャピタルのすべての買収は顧客資金を使用して行われた」と述べました。

別の図表は、FTXユーザー資金がペーパー・バード社（バンクマン-フリードが全額出資している法人）の銀行口座に流入していることを示しています。イーストンは、バンクマン-フリードがペーパー・バードを通じてモバイルバンキングプラットフォームのデイブ社に1億ドルを投資したと述べ、その「大部分」がFTXユーザーから提供されたものであるとしています。

不動産/ローンと政治献金

FTXは顧客預金を利用する一方で、政党や候補者、慈善団体、不動産購入、さらには有名人への支払いなど、いくつかの他のプロジェクトも行っていました。月曜日に証言に出廷した元FTXエンジニアリングディレクターのニシャド・シンは、FTXがバンクマン-フリードの指導の下で、有名人の宣伝に約13億ドルを費やしたことを明らかにしました。

イーストンは、2022年6月時点でFTXが顧客のために保有すべき113億ドルの資金のうち、2.28億ドルが不動産購入に使われており、その中にはSBFの両親名義の1,640万ドルのバハマの不動産が含まれていると述べました。また、1.952億ドルはイーストンが「内部者」と呼ぶFTXとアラメダの幹部に流れていました。

FTXの顧客預金を利用したもう一つの例はローンの返済です。イーストンは、2021年11月末のピーク時にアラメダの借入総額が154億ドルであり、2022年11月には第三者へのローン返済総額の68%が顧客資金で支払われたと述べました。アラメダがBlockFi、Bitgo、Genesis、Abra、Maple Finance、Anchorage、Celsius、Nexo、Voyager、TrueFi、Lednなどの貸し手から借りた資金を返済する際、少なくとも一部の支出はFTXの顧客預金から来ていました。

FTXの政治献金も同様で、これらの献金はニシャド・シンやライアン・サラメなどのFTX幹部の口座を通じて行われました。その中には政治活動委員会GMI、SBFの母親が率いるMind the Gap、SBFの兄弟ガブリエル・バンクマン-フリードが率いる「パンデミックに対する防御」を目的とした団体への献金が含まれています。

イーストンは、裁判の第3週が始まる際に、検察官が提示した最後の政府証人の一人です。これまでの証言は、SBFの核心的なサークルの3人のメンバーであるキャロライン・エリソン、ゲイリー・ワン、ニシャド・シンからのもので、彼らはすでに有罪を認め、アメリカ政府と協力しています。刑事裁判が始まって以来、SBFに対するすべての証言を考慮すると、このかつての暗号通貨の天才は最終的に刑務所の苦しみから逃れることはできないでしょう。