저장

전략 창립자 Michael Saylor는 비트코인이 컴퓨터, 디지털 네트워크 및 암호학을 통합하여 인류 역사상 최초로 디지털 방식으로 설계된 통화 네트워크를 구축했다고 말했습니다. 이는 통화 자산을 완전히 비물질화하고, 공급은 결정이 아닌 공개 프로토콜에 의해 제어되며, 경제적 가치를 전 세계 통신 네트워크에서 안전하게 전송할 수 있는 정보로 변환합니다.금과 비교할 때, 비트코인은 더 어렵게 발행되고, 소프트웨어와의 통합이 더 용이하며, 전송 속도가 더 빠르고, 각 참여자는 네트워크 보안을 유지할 동기를 가지고 있습니다. 작업 증명 메커니즘은 이를 물리적 세계에 고정시키고, 실제 에너지를 소모하여 장부의 안전성을 확보하며, 역사 조작의 비용을 높여 광부, 에너지 공급자 및 투자자가 방어 시스템을 공동으로 구축하도록 유도합니다. 비트코인은 디지털 금이지만, 이를 디지털 통화로 이해하는 것이 더 적절합니다.비트코인 네트워크는 정적 소프트웨어가 아니라, 광부, 노드, 개발자, 자본 및 사용자가 함께 구성하는 적응형 시스템입니다. 비트코인은 기능을 간단하게 유지하고, 안전하고 신뢰할 수 있는 희소 디지털 자산 장부를 유지하는 데만 집중하며, 복잡성은 상위 응용 프로그램에 맡깁니다.이러한 하위 완전성과 상위 기능성의 계층 설계는 시간과 공간을 초월하여 통화 에너지를 전달하는 기초 역할을 할 수 있을 뿐만 아니라, 지불, 신용 및 금융 서비스의 지속적인 혁신을 지원할 수 있습니다.더 깊은 영향은 비트코인이 새로운 형태의 디지털 주권을 창출했다는 것입니다: 개인에게 허가 없이 경제적 에너지를 통제할 수 있는 능력을 부여하는 개인 키, 소유권은 수학에 의해 검증되고 기관에 의해 검증되지 않습니다. 회사, 은행, 신탁 및 응용 프로그램은 이를 중심으로 완전한 경제 시스템을 구축할 수 있으며, 소셜 네트워크는 이를 통해 디지털 공간에 실제 비용과 책임을 도입할 수 있습니다.금은 물리적 희소성을 화폐화했지만, 비트코인은 디지털 희소성을 화폐화했습니다. 이는 단순한 지불 도구가 아니라, 인류가 에너지 저장 및 유도 문제에 대한 공학적 해답을 제시한 것입니다 ------ 화폐는 에너지이며, 비트코인은 디지털 시대의 화폐 에너지입니다.

Gate 시세 데이터에 따르면, 미국 주식은 목요일에 마감되었으며, 다우 지수는 0.13% 상승, S&P 500 지수는 0.65% 상승, 나스닥은 0.8% 상승했습니다. 마이크론 테크놀로지는 4% 상승, 샌디스크는 13.6% 상승, SK 하이닉스는 7% 상승했습니다.나스닥 중국 금용 지수는 1.85% 하락했으며, 알리바바는 2% 하락, 징둥은 7% 하락했습니다.

시장 조사 기관 Counterpoint가 발표한 데이터에 따르면, 2026년 2분기 NAND 플래시 메모리 시장에서 출하량 기준으로 삼성, SK 하이닉스, 장강 저장소의 점유율은 각각 25%, 22%, 14%로, 장강 저장소의 점유율이 처음으로 상위 3위에 진입했습니다.하지만, 수익 기준으로 장강 저장소는 업계 5위에 랭크되어 있으며, 마이크론과 Kioxia에 뒤쳐져 있습니다. 그 이유는 제품 조합이 소비자용 애플리케이션에 집중되어 있고, 고가의 데이터 센터 기업용 SSD 비율이 상대적으로 낮기 때문입니다.

Serenity 발문에서, 여전히 미광(MU)과 삼성으로 대표되는 저장소 섹터에 대해 긍정적인 전망을 가지고 있으며, 시장이 종종 다양한 공급 병목 현상 사이에서 순환한다고 언급했습니다. 이번 주, AXTI에서 LITE까지의 광자 섹터 관련 주식이 다시 주목받고 있으며; 7월 하락 기간과 비교했을 때, 주요 변화는 주가이며, 그 다음이 산발적인 서사와 사업 업데이트입니다.그는 7월 하락 시 시장이 COHR와 LITE의 레이저 제품이 향후 2년 동안 모두 매진될 것이라는 사실을 이미 알고 있었고, AAOI의 지난 분기 실적 전화 회의에서 수요 불균형에 대한 정보를 얻었다고 지적했습니다. 청산 후의 주가 변화 외에는 광자 섹터의 기본적인 상황이 악화되지 않았으며; 광 송수신기 및 인듐 인화물 기판의 병목 현상은 변하지 않았고, 오히려 더 악화될 가능성이 있습니다.저장소 측면에서, Serenity는 소액 투자자들이 항복 감정을 보이고 있다고 언급했지만, 이전에 같은 그룹이 MU와 16개의 SCA를 체결하고 뛰어난 예측을 제시한 후 매우 긍정적이었다고 말했습니다. 그는 현재 저장소 사업의 영업 이익과 시가 총액 비율이 "매우 불합리하다"고 생각하며, 내년의 수요 불균형이 더 심각할 것이라고 주장했습니다; 같은 회사가 변화한 것은 오직 가치 평가와 서사뿐이며, 시장은 다양한 섹터 간에 순환하고 있습니다.

Decrypt에 따르면, 한 자원봉사자 보안 팀이 최첨단 인공지능 모델을 사용하여 150개의 비트코인 코드베이스를 스캔하고 여러 개의 취약점을 발견했다고 전했습니다. 이 팀은 지갑, 암호화 라이브러리, 인프라 및 기타 비트코인 프로젝트를 목표로 하는 여러 개의 AI 기반 검토 시스템을 구축했습니다. 팀원들은 현재 평균적으로 각자가 매시간 약 하나의 심각한 취약점을 발견할 수 있으며, 지난 12시간 동안 여러 프로젝트에 보안 보고서를 제출했지만 구체적으로 영향을 받은 프로젝트는 공개되지 않았다고 말했습니다.

Bitcoin Red Team 자원 안전 이니셔티브는 약 150개의 비트코인 코드베이스를 스캔하고 10개 이상의 취약점을 공개했습니다. 팀은 지갑, 암호 라이브러리, 인프라 및 기타 프로젝트를 포함하여 비트코인 소프트웨어를 감사하기 위한 오픈 소스 AI 플랫폼을 개발하고 있습니다.AnchorWatch CEO Rob Hamilton은 팀이 현재 다양한 AI 서비스에 약 2만 달러를 지출했으며, Kimi K3, OpenAI의 GPT Sol, Anthropic의 Claude Fable 및 Opus, Z.ai의 GLM 5.2를 사용하여 취약점을 식별하고 관련 문서를 생성하고 있다고 밝혔습니다. 가명 비트코인 개발자 Calle는 팀이 지난 12시간 동안 여러 프로젝트에 심각한 취약점을 보고했으며, 평균적으로 각 팀원이 매시간 약 1개의 심각한 취약점을 발견하고, 매일 약 1만 달러를 지출하고 있다고 전했습니다. 팀은 영향을 받은 프로젝트 및 취약점 세부 사항을 공개하지 않았습니다.

"1011 내부 거대 고래" 대리인 Garrett Jin은 주간 보고서 분석에서 이전에 저장 칩에 대한 점진적인 배치와 저가 매수를 제안했지만, 시장은 예상한 조정이 나타나지 않았고, 폭등하는 시장에서 이전 반등 포지션의 절반을 매도했다고 전했다. 이는 투자 논리가 변화했기 때문이 아니라 상승을 이끄는 자금 구조에 주목했기 때문이며, "이것은 시장이 기본면에 대한 최종 확인이 아니라 오히려 강제 청산 시장처럼 보인다"고 말했다. 빠른 자금 회복은 SK 하이닉스와 같은 저장 칩 주식의 단기 상승을 만들 수 있지만, 지속적인 시장을 단독으로 지탱할 수는 없다. 한국 레버리지 ETF 위험은 아직 완전히 해소되지 않았지만, 자산 규모 감소는 주로 순자산 가치 감소에서 비롯된 것이며, 투자자 탈퇴가 아니다. 현재 관련 금융 상품의 누적 순매수는 여전히 역사적 최고 수준에 있으며, 아직 부정적인 값으로 전환되지 않았다.Garrett Jin은 한국 레버리지 ETF 규모 감소가 저장 수요에 대한 시장의 비관적 신호가 아니라고 강조했다. SK 하이닉스의 2026년 생산 능력은 이미 매진되었고, 마이크론의 주문은 2028년까지 커버되었다. 2027년 하반기까지 수요는 여전히 강력하다. 그러나 저장 산업의 본질은 여전히 주기 산업이며, 주가는 이미 수백 포인트 상승했다. 주기 주식은 일반적으로 장기적으로 가치 확장에 의해 계속해서 추진되기 어렵다. 현재 시장은 AI 자본 지출 주기의 새로운 단계로 진입하고 있으며, "투자 보상 평가"로 전환되고 있다. 비트코인에 대해 Garrett Jin은 7월 저점 이후의 바닥 조건을 계속 충족하고 있으며, 현재 6만 달러 근처에서 포지션을 유지하고 있다고 말했다.

SpaceX는 텍사스에서 개발 중인 대형 반도체 제조 공장 Terafab을 위해 자체 전력 시설을 구축할 계획입니다. 에너지 및 데이터 센터 개발을 담당하는 Riley Trettel은 급증하는 전력 수요를 충족하기 위해 가스 발전소와 대형 배터리 배열을 구축할 것이라고 밝혔습니다. 머스크의 기업은 오랫동안 수직 통합을 선호해 왔으며, 테슬라도 텍사스에서 에너지 시장에 참여하고 있습니다.

공식 소셜 미디어 소식에 따르면, 화폐 HTX는 오늘 20시에 "AI 인프라의 임계점: 컴퓨팅 파워 거품과 저장 슈퍼 사이클의 궁극적인 분기" 주제 라이브 토론회를 개최합니다. 그때, 쿵 형, 리듬 기사, 차 형, 장 재산이 긍정 측 대표로서 반대 측 대표인 희 유, 찬 형, 팔방, 문락과 대화하며 AI 물결 아래의 핵심 산업 변수를 집중적으로 논의하고, 컴퓨팅 파워 수요가 과대 평가되었는지, AI 인프라에 거품 위험이 존재하는지, 저장 산업이 새로운 슈퍼 사이클을 맞이할 수 있는지에 대해 심도 있게 탐구할 것입니다.

Bitcoin News는 X 플랫폼에서 자원봉사 조직 Bitcoin Red Team이 150개의 코드 저장소를 스캔했으며, 10개 이상의 취약점을 비공식적으로 공개하고 COLDCARD 취약점 사건 이후 지갑, 암호화 라이브러리 및 인프라 강화 과정에서 주요 문제를 발견했다고 발표했습니다. 이 작업은 약 2만 달러의 AI 컴퓨팅 비용이 소요되었으며, OpenSats가 부담했습니다.연구자들은 여러 AI 도구를 사용하고 있으며, 많은 사람들은 Kimi K3와 같은 오픈 소스 모델이 보안 연구의 주요 도구가 되었다고 말하고, OpenAI와 Anthropic과 같은 최전선 폐쇄형 모델은 이러한 분석에서 더 많은 제한이 있다고 여겨집니다. 해당 팀은 AI 보안 도구를 오픈 소스로 공개할 계획이며, 이를 통해 프로젝트가 자체 코드 저장소를 지속적으로 감사할 수 있도록 할 것입니다. 연구자들은 비트코인이 AI 지원 취약점 발견의 물결에 직면한 첫 번째 산업일 수 있으며, 유사한 작업이 이후 모든 오픈 소스 소프트웨어로 확장될 수 있다고 경고했습니다.

Cryptopolitan에 따르면, 케냐 국가 시험 위원회는 해당 국가의 학업 기록을 Avalanche C-Chain에 기록하기 시작하여 온라인 증명의 즉각적인 검증을 실현하고 있습니다. 현재 1,500만 건 이상의 기록이 체인에 올라갔으며, 시스템은 약 3,500만 건으로 확장될 것으로 예상되며, 중학교, 고등학교, 고급 디플로마 및 교사 자격증을 포함합니다.이전에는 종이 증명서 검증에 수주에서 수개월이 걸렸으며, 위조 문제도 존재했습니다. 이 프로젝트는 현지 기술 회사가 LegitDoc 플랫폼에서 시행하고 있습니다.

로이터 통신에 따르면, 관계자들은 장신 저장소가 베이징 이좡에 두 번째 12인치 DRAM 웨이퍼 공장을 건설하는 것을 고려하고 있으며, 베이징 경제 기술 개발 구역 및 여러 국유 기술 기업과 자금 조달을 협상 중이라고 전했습니다. 회사는 최소 6,000만 위안(약 890만 달러)의 지원을 요청하고 있지만, 협상은 아직 초기 단계에 있으며, 자금 조달 규모와 구조는 조정될 수 있습니다.건설 예정인 공장은 장신 저장소의 기존 베이징 DRAM 웨이퍼 공장이 위치한 곳에 세워질 것입니다. 프로젝트의 계획 생산 능력과 총 투자액은 아직 확정되지 않았으며, 일반적으로 고급 DRAM을 생산할 수 있는 웨이퍼 공장을 건설하는 데는 100억 달러 이상이 필요합니다. 현재 장신 저장소는 헝페이에서 두 개, 베이징에서 한 개의 12인치 DRAM 웨이퍼 공장을 운영하고 있으며, 각 공장의 월 생산 능력은 약 10만 장입니다. 장신 저장소는 상하이와 헝페이에서도 새로운 공장을 건설 중이며, 관련 프로젝트가 전면 가동되면 회사의 월 생산 능력은 두 배로 증가하여 60만 장을 초과할 수 있습니다.이번 생산 확대는 AI 인프라, 데이터 센터 및 소비자 전자 제품 수요가 메모리 칩의 상승 주기를 촉진하는 시점에 이루어집니다. 회사는 지난달 860억 달러 규모의 IPO를 완료하여 중국 본토에서 가장 큰 반도체 기업의 상장 자금을 조달했으며, 상장 이후 주가는 13% 상승했습니다. 장신 저장소는 현재 세계에서 네 번째로 큰 DRAM 제조업체이지만, 삼성전자, SK 하이닉스 및 마이크론은 1분기 동안 여전히 전 세계 시장 점유율의 거의 90%를 차지하고 있습니다. 베이징과 상하이도 장신 저장소의 확장이 가져올 경제적 및 전략적 이익을 위해 자금 및 기타 지원을 제공하고 있습니다.

《월스트리트 저널》에 따르면, 미국 시장은 최근 몇 년 동안 특정 산업과 주제를 둘러싼 거품이 자주 발생했지만, 이러한 국지적 거품의 붕괴는 일반적으로 전체 주식 시장에 큰 영향을 미치지 못했습니다.이번 저장 칩 거품은 약 4개월 만에 빠르게 팽창하고 붕괴되었으며, 극심한 변동성과 한 헤지 펀드의 위기가 동반되었지만, S&P 500 지수는 역사적 최고점에서 단 1.6% 떨어져 있으며, 동등 가중 S&P 500 지수는 지난주에 새로운 최고치를 기록했습니다. AI 관련 주식의 조정도 현재 다른 섹터의 상승으로 거의 완전히 상쇄되었습니다.지난 10여 년 동안, 미국 시장은 3D 프린팅, 중국 개념주, 저변동성 제품, SPAC, 청정 에너지, 대마초, 우주, 암호 자산 및 AI 개념주 등 여러 거품을 경험했습니다. Strategy는 고점 대비 83% 하락했으며, 트럼프 미디어 주가는 89% 하락했습니다. SK 하이닉스는 지난 금요일 반등하기 전 한때 55% 하락했습니다.완화된 자금, 투기 수요 및 새로운 기술에 대한 기대가 이러한 거품을 함께 촉진했으며, 최근에는 마진 부채 및 레버리지 ETF가 변동성을 더욱 확대했습니다.이러한 국지적 거품은 경제에 심각한 충격을 주지 않았는데, 이는 대부분이 대규모 부채로 자금을 조달하지 않았기 때문입니다. 거품이 붕괴된 후 손실은 주로 투자자가 부담하며, 은행 시스템은 뚜렷한 충격을 받지 않았습니다.거시 전략가 러셀 네이피어는 은행 시스템이 여전히 건강하다고 말하며, 따라서 시장에는 다음 거품을 만들기 위한 더 많은 신용이 항상 존재한다고 밝혔습니다.그러나 AI 투자는 시장을 더 위험한 영역으로 진입하게 하고 있습니다. 향후 4년 동안 데이터 센터 지출은 7조 달러에 이를 것으로 예상되며, AI가 가져오는 생산성 향상이 이와 같은 규모의 투자를 지탱하기에 부족할 경우, 자본의 잘못된 배치가 경제에 심각한 피해를 줄 수 있습니다.AI 구축이 점점 더 부채 자금 조달에 의존하게 되면서, 더 광범위한 AI 투자가 결국 거품으로 판명된다면, 그 붕괴는 금융 시스템에 충격을 줄 수 있으며, 그때 전체 시장은 이를 피하기 어려울 것입니다.

Lookonchain의 모니터링에 따르면, 장신 저장소는 현재 5번째 거래일에 들어섰으며, 가격은 8달러를 초과했습니다. 현재 매수와 매도 간의 경쟁에서 매수 측이 우세합니다.어떤 거대한 고래가 290만 개의 장신 저장소를 공매도하여 2,354만 달러의 가치를 지니고 있으며, 현재 467만 달러의 손실을 보고 있고 142만 달러의 자금 비용을 지불했습니다; 또 다른 거대한 고래는 163만 개의 장신 저장소를 매수하여 1,327만 달러의 가치를 지니고 있으며, 현재 246만 달러의 이익을 보고 있고 82.3만 달러의 자금 비용을 얻었습니다.

게이트行情 데이터에 따르면, 미국 주식은 목요일에 마감되었으며, 다우지수는 1.19% 상승, S&P 500 지수는 1.67% 상승, 나스닥은 2.78% 상승했습니다. 마이크론 테크놀로지는 18% 상승, 샌디스크는 26% 상승, SK 하이닉스는 17% 상승, 엔비디아는 2% 이상 상승했습니다.나스닥 중국 금용 지수는 1.05% 상승, 아이치이는 4% 상승했습니다.

여진 모니터링에 따르면, 오늘 밤 스토리지 섹터가 뚜렷하게 반등한 후, 이전에 장신 스토리지를 지속적으로 공매도했던 트레이더가 다시 공매도 포지션을 늘렸습니다. 해당 트레이더는 장신 스토리지가 상장되기 하루 전부터 포지션을 구축했으며, 여러 차례 포지션을 추가한 결과 현재 보유하고 있는 장신 스토리지 공매도 포지션의 가치는 약 2,226만 달러이며, 변동 손실은 약 406만 달러입니다.