greeks.live

Greeks.live는 소셜 미디어에 게시하여 이번 주가 크리스마스 연휴임을 알리며, 미국 주식 시장은 크리스마스 이브와 크리스마스 당일에 휴장한다고 전했습니다. 이 기간 동안, 유럽과 미국의 기관 및 개인 투자자들은 일반적으로 거래를 하지 않으며, 이러한 추세는 보통 새해 이후까지 지속됩니다. 이번 주 금요일(26일)은 연간 결산일로, 현재 50% 이상의 옵션 총 포지션이 만기를 기다리고 있습니다.대부분의 기관은 미리 포지션을 이동하기로 선택했습니다. 지난 주부터 각 주요 만기일의 내재 변동성(IV)이 눈에 띄게 하락하기 시작했으며, 대량 거래의 비율이 증가했습니다.변동성이 하락하고 크리스마스 거래 기간과 연말 포지션 이동이라는 세 가지 요인이 함께 작용하면서, 지난 한 달 동안 비트코인의 주요 만기일의 내재 변동성이 전반적으로 5% 이상 하락했으며, 중단기 IV 하락폭은 10%를 넘었습니다. 이더리움의 IV 하락폭은 더욱 큽니다.이 데이터들은 시장의 기대가 저조하며, 합의가 향후 2주간 낮은 변동성을 유지할 것임을 나타냅니다. 앞으로 반달 동안 시장은 계속해서 평온할 가능성이 높으며, 점차 하락할 가능성도 큽니다.

Greeks.Live 연구원 Adam은 소셜 미디어에 글을 올리며, 방금 끝난 미국 연방준비제도(Fed) 회의에서 예상대로 25bp 금리를 인하하고, 연준이 400억 달러의 단기 미국 국채(T-bills) 구매를 재개할 것이라고 발표했다고 전했습니다. 비둘기파적인 태도는 금융 시스템의 유동성을 잘 보완할 수 있으며, 분명히 시장에 긍정적인 영향을 미칠 것입니다.하지만 지금 QE를 재개하여 상승장을 논하기에는 시기상조입니다. 크리스마스와 연말 결산이 다가오고 있으며, 과거 이 시기는 암호화폐 시장의 유동성이 가장 낮은 시기였습니다. 시장의 활발함이 낮아지고, 상승장을 재개할 동력은 매우 제한적입니다.암호화폐 옵션 데이터에 따르면, 현재 12월 말에 50% 이상의 옵션 포지션이 쌓여 있으며, BTC의 최대 고통 지점은 10만 달러의 정수 포인트이고, ETH의 최대 고통 지점은 3200달러입니다. 주요 만기 IV는 이번 달 모두 하락세를 보이고 있으며, 시장은 이번 달의 변동성에 대한 기대를 점차 낮추고 있습니다.종합적으로 볼 때, 암호화폐 시장은 현재 다소 약세를 보이고 있으며, 연말 유동성도 좋지 않고, 시장 정서가 침체되어 있습니다. 느린 하락은 가장 주류의 옵션 시장 관점이지만, 동시에 시장의 갑작스러운 긍정적인 소식에 의한 반전을 경계해야 합니다.

Greeks.live 연구원 Adam은 소셜 미디어에 "3분기 동안 우리는 옵션 시장이 4분기에 대해 명확히 낙관적인 태도를 보이는 것을 관찰했습니다. 비트코인 가격이 지속적으로 하락한 8월 하순에도 불구하고 4분기 옵션 포지션은 여전히 ​​강세를 보였습니다. 우리는 이를 Q4 장세 또는 크리스마스 장세라고 불렀지만, 10월 11일의 폭락과 11월의 지속적인 하락은 이전의 시장 구조를 무너뜨렸습니다. 현재 시장 배경에서는 4분기에 가격이 새로운 고점을 찍을 것이라는 목소리가 완전히 사라졌고, 비관적인 분위기가 확산되고 있습니다.비록 이번 주 RV, IV 및 25D Skew가 하락세를 보였지만, 시장의 공포는 사라지지 않았고, 연말부터 내년 중장기 옵션 데이터는 여전히 하락세를 가리키고 있습니다. 월말 인도일이 다가오면서 이번 달 가격 변동이 크기 때문에 대형 투자자들의 이동 요구가 매우 강합니다.전체 데이터를 보면 현재 단기 바닥이 형성되었고, 옵션 시장은 최근 지속적인 하락에 대한 선호가 약해졌으며, 단기적인 변동성이 클 것으로 예상됩니다. 그러나 올해 마지막 달의 시장은 여전히 위험하며, 변동성 기대는 여전히 높습니다."

Greeks.live 연구원 Adam은 전체 시장 정서가 여전히 하락세를 보이고 있으며, 바닥이 형성되었는지에 대한 의견이 분분하다고 발표했습니다. 거래자들은 ETH 2800에서 2900 달러 및 BTC 9만 달러의 주요 지지 수준을 면밀히 주시하고 있습니다. 핵심적인 의견 차이는 현재 수준이 이미 바닥에 도달했는지 여부입니다.

ChainCatcher 메시지, Greeks.live 매크로 연구원 Adam이 발표한 브리핑에 따르면, Greeks.live 영어 커뮤니티는 BTC에 대해 명백한 강세 입장을 보이며, 12.2만 달러의 지지선에 강한 신뢰를 가지고 있으며, 대부분의 트레이더가 적극적으로 풋옵션을 매도하고 가격이 역사적 최고치에 도달할 것으로 예상하고 있습니다.또한, ETH 시장은 스테이킹 동향으로 인해 중대한 시스템적 위험이 발생하고 있습니다. 언스테이킹 대기열은 100억 달러를 초과했으며, 대기 시간은 41일을 초과하고 있고, 거래소의 유동성 공급량은 283만 개 ETH의 역사적 저점으로 감소했습니다. 스테이킹형 ETH ETF는 전통 금융 결제 주기와 ETH 언스테이킹 시간 프레임 간의 잠재적 유동성 불일치에 직면해 있습니다. 동시에, DATCO는 매달 40만 개 이상의 ETH를 유통에서 제거하여 심각한 희소성을 초래하고 있으며, 이는 ETH의 실제 변동성이 BTC에 비해 상승할 가능성을 높이고 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, Greeks.live의 거시경제 연구원 Adam이 트위터에서 12만 달러에서 14만 달러의 콜 옵션이 여전히 포지션이 가장 집중된 계약이라고 언급했습니다. 그중 12만 달러의 주요 가격대에는 가장 높은 밀도의 비트코인 포지션이 집중되어 있습니다. 주요 참여자들은 아웃 오브 더 머니 콜 옵션과 최근 역사적 고점에 가까운 행사가격에 집중하고 있습니다.9월 이후 대량 거래가 비정상적으로 활발해졌으며, 주로 월간 및 주간 계약에 집중되고 있습니다. 10월에 들어서면서 10월 하순 만료되는 아웃 오브 더 머니 옵션이 주목받기 시작했습니다. 시장 조성자의 포지션 측면에서 12만 달러 이하의 포지션은 상대적으로 드물며, 전체 시장 조성자의 감마 수준은 여전히 낮아 가격의 작은 변동이 미치는 영향은 제한적입니다. 그러나 비트코인이 11만 달러 이하로 떨어지면 시장 조성자는 리스크 노출을 줄이기 위해 숏 포지션을 늘려야 합니다; 반대로 새로운 고점을 기록하면 리스크 헤지를 위해 비트코인을 매수해야 합니다.

ChainCatcher 메시지, Greeks.live 매크로 연구원 Adam이 X 플랫폼에 글을 올리며 ETH가 대폭 하락하면서 한때 4000 달러 아래로 떨어졌고, 여러 기술적 지지선이 무너졌다고 전했습니다.폭락 후 주요 계약의 내재 변동성은 이전과 동일하지만, 비대칭성이 뚜렷하게 하락 옵션 쪽으로 기울어져 있으며, 풋 계약 가격이 콜 옵션보다明显하게 높아져 시장의 하방 위험에 대한 우려가 급증하고 있음을 보여줍니다. 옵션 거래량은 뚜렷한 증가가 없었고, 시장 조성자의 포지션은 감마 확대 구간에 들어갔으며, 일부 시장 조성자는 위험 헤지를 위해 풋 옵션을 매수했습니다. Adam은 4000 달러 지점이 무너지면 옵션 시장이 약세장 가격 재평가에 직면할 수 있다고 지적했습니다; BTC의 움직임은 상대적으로 더 안정적이지만 ETH의 기술 지표는 더 중요한 것으로 보입니다.

ChainCatcher 메시지, Greeks.live 매크로 연구원 Adam이 중국 커뮤니티 브리핑을 발표했습니다. 그 안에서 언급된 내용은: 그룹 내에서 시장 방향에 대한 뚜렷한 의견 차이가 있으며, 하락파는 ETH가 4000 달러를 하회하고 BTC가 두 번째 바닥을 찍을 것이라고 예상하고, 낙관파는 여전히 이것이 상승장이 시작되기 전 마지막 바늘이라고 기대하고 있습니다.트레이더들은 일반적으로 옵션 IV 상승과 미결제 계약 청산 상황에 주목하고 있으며, 시장 거래량은 뚜렷하게 감소하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, Greek.live 매크로 연구원 Adam이 X 플랫폼에 글을 올리며 시장이 명백한 하락 과정에 있다고 밝혔습니다. BTC의 단기 IV는 40%로 상승했으며, ETH의 단기 IV는 70%로 상승했습니다. 단기 IV의 상승은 시장이 이번 주 변동성에 대한 기대가 높아지고 있음을 나타냅니다.미국 주식 시장의 암호화폐 관련 주식, 특히 마이크로스트래티지 주식의 하락이 이번 하락의 유인입니다. 9월은 역사적으로 자금이 다소 약한 월이며, 마지막 분기에는 자금이 더 풍부해질 것입니다. 오늘의 풋옵션 대량 거래량도 빠르게 상승하고 있으며, 총 거래량은 117억 달러에 달하고, 이는 당일 총 거래량의 30%를 차지하며 방어적인 심리가 주류를 차지하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, Greeks.Live 분석가 Adam이 소셜 미디어에 게시한 내용은 "이번 주에는 상대적으로 많은 거시 데이터가 있으며, 가장 중요한 거시 데이터는 화요일의 CPI이고, 주목할 만한 사건은 금요일의 테드 포럼입니다. 러시아-우크라이나 갈등은 최근 완화 신호를 자주 발신하고 있으며, 회의에서 실질적인 결과가 나온다면 전 세계 경제에 영향을 미칠 것입니다.BTC의 중단기 내재 변동성은 일반적으로 30% 이상으로 하락했으며, 단기 변동성 예상은 낮습니다. ETH의 주요 만기는 주로 65%에서 70% 사이로, BTC보다 두 배 이상 높습니다. 특히 ETH가 주말에 4300달러를 돌파하면서 단기 IV가 70%를 초과했습니다."

ChainCatcher 메시지, Greeks.live 중국어 연구 보고서가 7월 18일 날짜 권리 행사 데이터를 발표했습니다. 4.1만 장의 BTC 옵션과 24만 장의 ETH 옵션이 만료되었으며, BTC 최대 고통점은 114000 달러, ETH 최대 고통점은 2950 달러입니다.ETH 가격이 3650 달러를 돌파하면서 알트코인이 회복세를 보이고, BTC는 역사적인 최고가인 12만 달러 근처에서 변동하고 있습니다. 이번 주 약 60억 달러의 옵션이 만료되었으며, 총 포지션의 10% 이상을 차지합니다. BTC 내재 변동성은 40%를 유지하고, ETH 내재 변동성은 70%로 상승했습니다. 최근 대규모 매수 거래가 빈번하게 발생하며, 옵션 시장에서 FOMO 감정이 나타나고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, Greeks.live 거시 연구원 Adam이 중국 커뮤니티 브리핑에서 "그룹은 이더리움에 대해 강한 상승세를 보이고 있으며, 이더리움이 조정을 완료하고 계속 상승할 것이라고 일반적으로 생각하고 있습니다. 3300 달러와 3400 달러와 같은 주요 가격대에 주목하고 있습니다. 거래자들은 '이원샤'의 대규모 콜 옵션 포지션과 레버리지 축소 작업에 대해 높은 관심을 가지고 시장 판단을 논의했습니다."

ChainCatcher 메시지에 따르면, Greeks.live 데이터에 의하면 7.8만 개의 BTC 옵션과 46.1만 개의 ETH 옵션이 곧 만료되며, 명목 가치는 각각 718억 달러와 82억 달러입니다. 암호화폐 시장이 강하게 반등하면서 변동성 위험 프리미엄(VRP)이 한 달 간의 부정적 상태를 끝내고 긍정적인 구간으로 돌아왔으며, 이는 시장 정서가 개선되었음을 반영합니다. 트럼프의 무역 전쟁에 대한 태도 완화가 신뢰를 높였지만, 장기적인 불확실성은 여전히 존재합니다. 이번 달에는 풋 옵션의 비율이 높지만, 6월 만료 계약에서는 콜 옵션이明显하게 증가하여 투자자들이 미래의 흐름에 대해 더 낙관적임을 보여줍니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, Greeks.live의 거시 분석가 Adam은 오늘 가장 큰 옵션 대량 거래가 2025년 4월 25일 만기, 행사가 60,000 달러인 BTC 풋옵션 매수로, 누적 거래량이 1000 BTC를 초과하며, 명목 가치가 거의 1억 달러에 달한다고 발표했습니다. 깊은 외가격은 저비용 극단적 리스크 헤지 또는 고레버리지 투기를 위한 것으로, 현재 상황에서 30% 이상 하락해야 수익을 낼 수 있습니다.현재 주요 대량 거래는 여전히 포지션 구축 및 조정에 중점을 두고 있으며, 이번 달 기관들은 풋옵션에 대한 배치를 명확히 강화했습니다. 대형 투자자들은 이번 달의 시장에 대해 부정적인 전망을 가지고 있으며, 깊은 외가격의 보호적 포지션이 확연히 증가하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지Greeks . Live 매크로 연구원 Adam이 X 플랫폼에 글을 올리며 이번 주 가장 주목해야 할 것은 3월 7일 미국에서 열릴 암호화폐 정상 회담이라고 전했습니다. 트럼프의 일거수일투족이 암호화폐 시장에 큰 영향을 미치고 있습니다. 이번 주는 매크로 대주로 거의 매일 시장에 영향을 미치는 뉴스가 있습니다. 이번 주 금요일에는 암호화폐 정상 회담 외에도 실업률과 비농업 고용 두 가지 중요한 데이터가 있어 매우 주목할 만하며, 미국은 곧 서머타임으로 전환되어 시장 감시 시간이 더 편리해졌습니다. 이번 주 화요일 트럼프의 미국-캐나다 관세 정책이 발효되며, 다른 며칠에도 중요한 경제 사건이 있어 사건 주도형 거래 기회가 드물게 발생할 것입니다.암호화 시장 전망암호화 시장은 주말에 크게 반등했으며, 트럼프의 한 트윗이 암호화 시장의 수일간의 침체된 감정을 반전시켰습니다. 비트코인은 다시 9.4만 달러의 변동 구간으로 돌아왔고, 갑작스러운 시장 변화로 인해 시장 참여자들은 다소 당황했습니다. 시장 감정은 매우 비관적에서 매우 낙관적으로 전환되었습니다. 옵션 측면에서, 급격한 시장 변화가 전체 만기 IV 반등을 촉진했으며, 당월 평형 IV는 이미 55%로 반등했고, 단기 IV는 70%로 급등했습니다. 이번 주의 격렬한 시장과 여러 경제 사건이 가져온 불확실성으로 인해 주간 IV는 현재 높은 수준을 유지할 것으로 보이지만, 매수 옵션에 참여하는 것은 여전히 매우 유리합니다.암호화 이자율 시장Bitfinex 이자율 시장은 최근 상대적으로 안정적이며, 적절한 이자율 주문이 있을 경우 적극적으로 거래할 수 있습니다. 특히 시장이 움직일 때는 특별히 주목할 만합니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, Greeks.Live의 거시 경제 연구원 Adam이 X 플랫폼에서 영어 커뮤니티 브리핑을 발표하였으며, 비트코인이 8.5-9.6만 달러에서 7.8만 달러로 급락하여 큰 손실을 초래한 후, 그룹 구성원들은 일반적으로 하락세를 보이고 있습니다.대부분의 트레이더들은 주간 차트에서 8.2만 달러가 지지할 수 있을지 주목하고 있으며, 많은 이들이 7.2만 달러 구역으로 추가 하락할 가능성이 있다고 생각하고 있습니다. 최근 가격 움직임은 "미친"과 "폭력적"이라고 묘사되었으며, 트레이더들은 포트폴리오의 대부분을 잃었고, 일부는 70%의 손실을 겪기도 했습니다.많은 트레이더들이 포지션 연장과 일부 콜 옵션 매도를 고려하여 회복을 추구하고 있으며, 약간의 긍정적인 델타 노출을 유지하여 가능한 상승세에 대비하고 있습니다. 일반적인 합의는 향후 일주일의 조정과 기초 형성이 긍정적인 신호가 될 것이라는 것이며, 만약 모멘텀이 회복된다면 일부는 8.6-8.9만 달러 구간으로의 평균 회귀가 나타날 것으로 기대하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, Greeks . live 매크로 연구원 Adam이 영어 커뮤니티 브리핑을 발표하며, 주요 손실을 겪은 후 커뮤니티 감정이 전반적으로 하락세를 보이는 것 같다고 지적했습니다. 트레이더들은 8.2만 달러 가격대를 주요 지지선으로 면밀히 주시하고 있습니다. 커뮤니티 내에는 일부 의견 차이가 있으며, 소수의 회원들은 향후 몇 개월 동안 상승이 있을 수 있다고 생각하지만, 최근 9.5만 달러에서 7.8만 달러로 급격히 하락한 가격 변동으로 인해 대부분의 트레이더들은 신중한 태도를 유지하고 있습니다. 갑작스러운 매도 후, 대부분의 트레이더들은 회복 모드에 있으며, 마진 제한으로 인해 많은 사람들이 포지션을 연장하기보다는 손실을 실현해야 했습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, Greeks.Live 영어 커뮤니티의 일일 브리핑에서 현재 거래자들은 7.5만 달러와 6.7-7만 달러를 잠재적 지지 구간으로 주목하고 있습니다. 가격이 9.2-9.4만 달러 구간으로 반등할 가능성이 있다는 의견도 있지만, 대부분은 명확한 신호가 나타나기 전까지 새로운 포지션을 구축하는 데 신중한 태도를 보이고 있습니다.비트코인 가격은 일주일 만에 9.4-9.6만 달러에서 약 8만 달러로 급락하여 거래자들에게 큰 손실을 안겼습니다. 일부 사용자들은 계좌에서 최대 70%의 회철을 경험했다고 보고하며, "7개월의 이익이 물거품이 되었다"고 전했습니다.이번 매도는 모멘텀의 통제를 잃은 것으로 묘사되며, 명확한 촉매제가 없는 상황입니다. 주목할 점은 하락 과정에서 영구 계약 자금 비용률이 여전히 긍정적인 상태를 유지하고 있다는 것으로, 이는 과거 시장 바닥을 찍을 때와는 다른 상황입니다.

ChainCatcher 메시지, Greeks.live 매크로 연구원 Adam이 게시한 바에 따르면, 오늘 5.9만 개의 BTC 옵션이 만료되며, 풋/콜 비율은 0.7이고, 최대 고통 지점은 96,000 달러로, 명목 가치는 466억 달러에 달합니다. 동시에 52.9만 개의 ETH 옵션도 만료되며, 풋/콜 비율은 0.52이고, 최대 고통 지점은 3,000 달러로, 명목 가치는 112억 달러입니다.분석에 따르면, 미국 주식의 폭락과 여러 보안 사고의 영향으로 이번 주 암호화폐 시장이 붕괴 직전에 있으며, 주요 코인이 선두를 달리고 있습니다. 시장의 공포 심리가 확산되면서, 암묵적 변동성(IV)이 급등하였고, BTC의 단기 변동성은 한때 90%에 달했으며, ETH의 단기 변동성은 100%를 넘었습니다.보고서에 따르면, 옵션 대규모 투자자들이 지난 한 달간 중단기 콜 옵션을 지속적으로 매도하여 기관들이 2월이 "시장이 없는 쓰레기 시간"이 될 것이라는 예측을 확인시켰으며, 시장은 실제로 핫 이슈와 자금 부족의 징후를 보이고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, Greeks.live가 소셜 플랫폼에 글을 올리며, 트레이더들이 82,000 달러를 비트코인의 주요 지지선으로 보고 있으며, 이 지지선을 지켜야 고시간 프레임에서의 추세를 유지할 수 있다고 전했습니다.커뮤니티 구성원들은 지속적인 하락에 대해 매우 우려하고 있으며, 많은 구성원들이 3일 내 17%의 급락에 대해 논의하고, 최근의 매도세가 통제되고 있는지 또는 더 광범위한 시장 변화의 전조인지에 대해 논쟁하고 있습니다.몇몇 트레이더들은 비트코인이 이번 조정 후 가격 움직임이 횡보세를 보일 수 있으며, 88,000 달러를 재테스트한 후 추가 방향을 결정할 것이라고 생각하고 있습니다.