長期契約

界面新聞の報道によると、金山云は下半期にGPU計算力クラスターの建設を加速し、主要顧客の爆発的な計算力需要に応える予定です。その中で、小米は金山云のGPU計算力の需要を万カードクラスターからアップグレードし、関連予算は最初の約400億元から大幅に100億元以上に増加しました。さらに、アリの大モデルチームは金山云と5年間の計算力リース契約を締結し、3000台以上の八カードGPUサーバーが関与しており、契約価格で計算すると、全ての納品後の年収は40億元を超える見込みです。急増する顧客の需要に応えるため、金山云の2026年の資本支出計画は150億元に引き上げられ、年間目標収益は125億から135億元とされています。報道によると、上流の供給が厳しい影響を受けて、金山云は現在GPU計算力を3年から5年の長期契約顧客のみ受け付けており、一部の注文は納品の遅延に直面しています。高位のカード資産の減損リスクを考慮し、金山云は現在、ハードウェアの積極的な拡張を一時停止しており、今年の第3四半期には計算力ハードウェアの価格が反落の転換点を迎えると予測しています。

金十の報道によると、スイスのUBSのアナリストは、Micron Technologyが顧客と締結した長期契約は十分に堅固であり、少なくとも今後数年間は市場のどんな低迷期にも耐えられると述べています。投資家は、市場が鈍化した場合、これらの契約が揺らぐ可能性を懸念するかもしれませんが、契約の最低価格は十分に低く設定されており、最も早くても2029年、より可能性が高いのは2030年まで、供給が十分に増加して価格の底を打ち、顧客が違約を考慮することになるでしょう。UBSのアナリストは、Micron Technologyが顧客から前払いの現金を受け取っており、最終的には400億から500億ドルに達する可能性があると述べています。もし状況が悪化すれば、これはしっかりとした違約金のバッファーとして機能することができます。

彭博社の報道によると、NvidiaとSKハイニックスは数年にわたる協力協定を締結し、今後数世代のAIメモリーチップを共同設計し、関連するチップの設計と製造を推進します。声明によれば、NvidiaはSKハイニックスがインフラ、物理AI、そして最強のアクセラレーターであるヴェラ・ルビンに必要なメモリなどの新しい分野を拡大するのを支援します。この協力は、高級半導体とAIチップの産業チェーンにおける両者の協力をさらに深めるものです。

ChainCatcher のメッセージによると、CNBC が関係者の話を引用して報じたところによれば、マイクロソフトはイーサリアムのマイニング企業から汎用クラウドコンピューティングプラットフォームに移行する CoreWeave と数十億ドルの長期契約を締結しました。CoreWeave は 5 月 31 日に Magnetar Capital から 2 億ドルの B ラウンド拡張資金調達を受けたと発表し、さらに 4 月に発表された Magnetar Capital が主導した 2.21 億ドルの B ラウンド資金調達を加えると、CoreWeave の B ラウンドの総資金調達額は 4.21 億ドルに達しました。CoreWeave は、Intrator、Brian Venturo、Brannin McBee によって 2017 年に設立され、当初は暗号通貨アプリケーションに焦点を当てていましたが、過去数年で汎用計算および人工知能生成技術、例えばテキスト生成 AI モデルに移行し始めました。ChainCatcher 以前報じた ように、CoreWeave は 2.21 億ドルの B ラウンド資金調達を完了したと発表し、Magnetar Capital が主導し、NVIDIA、GitHub の前 CEO Nat Friedman、Apple の前幹部 Daniel Gross が参加しました。Magnetar Capital は 1.11 億ドルを出資し、残りの投資は NVIDIA、Friedman、Gross が分担しました。（出典リンク）